10 валютных облигаций с погашением от 1 до 4 лет
Валютные облигации — относительно новый инструмент, который появился несколько лет назад. Номинал такой бумаги и купонные выплаты осуществляются в рублях по курсу ЦБ.После введения санкций в 2022 году выплаты по многим еврооблигациям были заблокированы. Взамен их были выпущены замещающие облигации, номинал которых в валюте, но все расчеты и выплаты осуществляются в рублях по курсу ЦБ.Преимущества замещающих облигаций в том, что они защищают от девальвации и приносят доход. Однако есть риски выплаты по сниженному курсу, это необходимо учитывать.В настоящее время на рынке представлены замещающие облигации в долларах, евро, швейцарских франках и фунтах стерлингов. Эмитентов не так много, это Газпром, Лукойл, ГТЛК, Норникель, Фосагро, Металлоинвест, ПИК, Борец, Совкомфлот.Но минусом замещающих облигаций является ее номинал — это 1000 долларов (евро). В прошлом году эмитенты стали выпускать валютные облигации с номиналом 100 долларов (юаней). Посмотрим на бумаги с номиналом в долларах. Доходность к погашению указана без учета налога. 1. Акрон 1Р8 Производитель минеральных удобрений Рейтинг: ruAA (эксперт РА) ISIN: RU000А10BGH8 Стоимость облигации: 102,7% Доходность к погашению: 6,92% (купоны 7,95%) Дата погашения: 10.11.20272. Евраз Холдинг 3Р03 Металлургическая и горнодобывающая компания Рейтинг: AA+ (АКРА, прогноз «негативный») ISIN: RU000А10B3Z3 Стоимость облигации: 105,4% Доходность к погашению: 6,52% (купоны 9,5%) Дата погашения: 08.03.20273. ЮГК 1Р4 Одно из крупнейших золотодобывающих компаний РФ Рейтинг: AA (АКРА) ISIN: RU000А10B008 Стоимость облигации: 107,2% Доходность к погашению: 6,49% (купоны 10,6%) Дата погашения: 22.02.20274. Фосагро П01-USD Крупнейший производитель фосфорных удобрений Рейтинг: AAA от АКРА ISIN: RU000А108LP2 Стоимость облигации: 101% Доходность к погашению: 6,1% (купоны 6,25%) Дата погашения: 31.05.20295. Новатэк 1Р2 Крупнейший независимый производитель природного газа в РФ Рейтинг: ruAAA (эксперт РА) ISIN: RU000А108G70 Стоимость облигации: 101% Доходность к погашению: 6,1% (купоны 6,25%) Дата погашения: 16.05.20296. Новатэк 1Р3 ISIN: RU000А10AUX8 Стоимость облигации: 109,09% Доходность к погашению: 5,99% (купоны 9,4%) Дата погашения: 27.02.20287. Сибур 1Р3 Нефтехимическая компания Рейтинг: ruAAA (Эксперт РА, прогноз «развивающийся») ISIN: RU000А10AXW4 Стоимость облигации: 111% Доходность к погашению: 6% (купоны 9,6%) Дата погашения: 02.08.20288. Полюс Б1Р4 Крупнейший производитель золота в РФ Рейтинг: ruAAA (эксперт РА) ISIN: RU000А108L81 Стоимость облигации: 102,39% Доходность к погашению: 5,68% (купоны 6,2%) Дата погашения: 09.05.20299. Алроса 1Р3 Крупнейший в мире производитель алмазов Рейтинг: ruAAA (эксперт РА) ISIN: RU000А10BJ02 Стоимость облигации: 101,25% Доходность к погашению: 5,47% (купоны 6,7%) Дата погашения: 24.04.202610. РУСАЛ 1Р8 Один из крупнейших производителей алюминия в мире Рейтинг: А+ (АКРА) ISIN: RU000А1094G0 Стоимость облигации: 109,9% Доходность к погашению: 4,62% (купоны 9,25%) Дата погашения: 01.08.2027У есть небольшая доля валютных облигаций Новатэка и ЮГК, а основную долю занимают корпоративные рублевые облигации. Подписывайтесь на мой телеграм-канал, в нем: — делаю обзоры на ценные бумаги, — показываю свой путь к доходу с дивидендов и купонов.
Валютные облигации — относительно новый инструмент, который появился несколько лет назад. Номинал такой бумаги и купонные выплаты осуществляются в рублях по курсу ЦБ.
После введения санкций в 2022 году выплаты по многим еврооблигациям были заблокированы. Взамен их были выпущены замещающие облигации, номинал которых в валюте, но все расчеты и выплаты осуществляются в рублях по курсу ЦБ.
Преимущества замещающих облигаций в том, что они защищают от девальвации и приносят доход. Однако есть риски выплаты по сниженному курсу, это необходимо учитывать.
В настоящее время на рынке представлены замещающие облигации в долларах, евро, швейцарских франках и фунтах стерлингов. Эмитентов не так много, это Газпром, Лукойл, ГТЛК, Норникель, Фосагро, Металлоинвест, ПИК, Борец, Совкомфлот.
Но минусом замещающих облигаций является ее номинал — это 1000 долларов (евро). В прошлом году эмитенты стали выпускать валютные облигации с номиналом 100 долларов (юаней). Посмотрим на бумаги с номиналом в долларах. Доходность к погашению указана без учета налога.
1. Акрон 1Р8
Производитель минеральных удобрений
Рейтинг: ruAA (эксперт РА)
ISIN: RU000А10BGH8
Стоимость облигации: 102,7%
Доходность к погашению: 6,92% (купоны 7,95%)
Дата погашения: 10.11.2027
2. Евраз Холдинг 3Р03
Металлургическая и горнодобывающая компания
Рейтинг: AA+ (АКРА, прогноз «негативный»)
ISIN: RU000А10B3Z3
Стоимость облигации: 105,4%
Доходность к погашению: 6,52% (купоны 9,5%)
Дата погашения: 08.03.2027
3. ЮГК 1Р4
Одно из крупнейших золотодобывающих компаний РФ
Рейтинг: AA (АКРА)
ISIN: RU000А10B008
Стоимость облигации: 107,2%
Доходность к погашению: 6,49% (купоны 10,6%)
Дата погашения: 22.02.2027
4. Фосагро П01-USD
Крупнейший производитель фосфорных удобрений
Рейтинг: AAA от АКРА
ISIN: RU000А108LP2
Стоимость облигации: 101%
Доходность к погашению: 6,1% (купоны 6,25%)
Дата погашения: 31.05.2029
5. Новатэк 1Р2
Крупнейший независимый производитель природного газа в РФ
Рейтинг: ruAAA (эксперт РА)
ISIN: RU000А108G70
Стоимость облигации: 101%
Доходность к погашению: 6,1% (купоны 6,25%)
Дата погашения: 16.05.2029
6. Новатэк 1Р3
ISIN: RU000А10AUX8
Стоимость облигации: 109,09%
Доходность к погашению: 5,99% (купоны 9,4%)
Дата погашения: 27.02.2028
7. Сибур 1Р3
Нефтехимическая компания
Рейтинг: ruAAA (Эксперт РА, прогноз «развивающийся»)
ISIN: RU000А10AXW4
Стоимость облигации: 111%
Доходность к погашению: 6% (купоны 9,6%)
Дата погашения: 02.08.2028
8. Полюс Б1Р4
Крупнейший производитель золота в РФ
Рейтинг: ruAAA (эксперт РА)
ISIN: RU000А108L81
Стоимость облигации: 102,39%
Доходность к погашению: 5,68% (купоны 6,2%)
Дата погашения: 09.05.2029
9. Алроса 1Р3
Крупнейший в мире производитель алмазов
Рейтинг: ruAAA (эксперт РА)
ISIN: RU000А10BJ02
Стоимость облигации: 101,25%
Доходность к погашению: 5,47% (купоны 6,7%)
Дата погашения: 24.04.2026
10. РУСАЛ 1Р8
Один из крупнейших производителей алюминия в мире
Рейтинг: А+ (АКРА)
ISIN: RU000А1094G0
Стоимость облигации: 109,9%
Доходность к погашению: 4,62% (купоны 9,25%)
Дата погашения: 01.08.2027
У есть небольшая доля валютных облигаций Новатэка и ЮГК, а основную долю занимают корпоративные рублевые облигации.
Подписывайтесь на мой телеграм-канал, в нем:
— делаю обзоры на ценные бумаги,
— показываю свой путь к доходу с дивидендов и купонов.
