Стоит ли давать Роял Капиталу?
ООО «Роял Капитал» предоставляет услуги финансового лизинга для дилерских центров и физических лиц. Компания активно привлекает финансирование с 2014 года, вышла на облигационный рынок в 2018 году. С 2018 года было сделано 7 размещений на Московской бирже на сумму 500 млн рублей, 4 из них погашены в срок.Так контора говорит сама о себе, а вот что на самом деле... Финансовое состояние ООО «Роял Капитал» — умеренно рискованное, значительно закредитованное, частично ликвидное, малоэффективное предприятие. Выручка на 01.07.2024 года составила 191.5 млн, чистая прибыль 5.7 млн рублей. На 1 рубль собственного капитала приходится 10.17 рубля заёмных денег. Заёмный капитал обеспечен собственными резервами на 10%. Общая задолженность компании состоит из 464.4 млн рублей долгосрочных обязательств и 352.8 млн текущих.Кредитоспособность предприятия умеренная. ЛИСП рейтинг: rlBB+ООО «Роял Капитал» — компания умерено высокого инвестиционного риска на 01.07.2024 года. Финансовое состояние близко к неудовлетворительному. Финансовая устойчивость удовлетворительная. Конторе сильно не хватает «свободных» денег. Динамика финансового состояния нестабильная, ниже порога надёжности. Динамика чистой прибыли переменная с явной тенденцией к снижению. Контора сильно закредитована, неликвидна. Долгосрочная долговая нагрузка максимально высокая. Контора не способна рассчитаться с долгами своими силами. Ликвидность может быть обеспечена только за счёт дебиторской задолженности. Структура капитала неудовлетворительная. Бизнес базируется на заёмных деньгах. Оборотные активы условно оборотные. Оборачиваемость дебиторки 431 день, запасов — 672. Динамика финансового состояния Динамика чистой прибылиСтатистика финансового состояния Отчётный период Доля бумаг в портфеле, % Инвестиционный риск Вероятность банкротства, % ЛИСП рейтинг 2016 г. 0.06 максимальный 80.0 rlD 2017 г. 0.51 максимальный 80.0 rlD 2018 г. 3.07 средний 6.6 rlBBB- 2019 г. 4.28 минимальный 1.3 rlAA- 2020 г. 3.25 средний 5.3 rlBBB 2021 г. 3.26 средний 5.3 rlBBB II квартал 2022 г. 3.11 средний 6.6 rlBBB- 2022 г. 1.27 высокий 60.0 rlC II квартал 2023 г. 2.50 умеренный 11.1 rlBB- 2023 г. 3.06 средний 6.6 rlBBB- II квартал 2024 г. 2.86 умеренный 7.9 rlBB+ Экспертное заключениеПроведённый финансовый анализ ООО «Роял Капитал» за II квартал 2024 г., показал следующие инвестиционные характеристики компании:Инвестиционная вероятность банкротства: 7.9% Статистическая вероятность банкротства: 5.3% ❌ Ликвидность: недостаточная ❌ Закредитованность: 10.17 ✔ Уровень Эффективности Бизнеса: 22 ✔ Уровень КредитоСпособности: 58 ❌ Уровень Инвестиционного Риска: 2.86 ✔ Чистая прибыль: положительная ✔ Деятельность компании: не финансоваяЦелесообразность инвестирования по купонной доходности: 6.2Инвестиционный риск оправдан: ✔ высокой купонной доходностью ❌ надёжностью финансового состоянияконтора не способна самостоятельно генерировать достаточный денежный поток, поэтому прибегает к займам и кредитам. Инвестировать в контору не рекомендуется. Для особо дерзких парней, которым высокий риск до лампочкине более 2.8% от инвестиционного портфеля. «Роял Капитал» — инвестиционная контора, что возводит её в ранг повышенного риска. Напоминаю инвесторам, что согласно моим исследованиям с 2007 года, 47% всех дефолтов на Мосбирже приходится на финансово-инвестиционный сектор. Не забудь тыкнуть в ⭐
ООО «Роял Капитал» предоставляет услуги финансового лизинга для дилерских центров и физических лиц. Компания активно привлекает финансирование с 2014 года, вышла на облигационный рынок в 2018 году. С 2018 года было сделано 7 размещений на Московской бирже на сумму 500 млн рублей, 4 из них погашены в срок.
Так контора говорит сама о себе, а вот что на самом деле...
Финансовое состояние
ООО «Роял Капитал» — умеренно рискованное, значительно закредитованное, частично ликвидное, малоэффективное предприятие. Выручка на 01.07.2024 года составила 191.5 млн, чистая прибыль 5.7 млн рублей.
На 1 рубль собственного капитала приходится 10.17 рубля заёмных денег. Заёмный капитал обеспечен собственными резервами на 10%. Общая задолженность компании состоит из 464.4 млн рублей долгосрочных обязательств и 352.8 млн текущих.
Кредитоспособность предприятия умеренная. ЛИСП рейтинг: rlBB+ООО «Роял Капитал» — компания умерено высокого инвестиционного риска на 01.07.2024 года. Финансовое состояние близко к неудовлетворительному. Финансовая устойчивость удовлетворительная. Конторе сильно не хватает «свободных» денег.
Динамика финансового состояния нестабильная, ниже порога надёжности. Динамика чистой прибыли переменная с явной тенденцией к снижению. Контора сильно закредитована, неликвидна. Долгосрочная долговая нагрузка максимально высокая. Контора не способна рассчитаться с долгами своими силами. Ликвидность может быть обеспечена только за счёт дебиторской задолженности.
Структура капитала неудовлетворительная. Бизнес базируется на заёмных деньгах. Оборотные активы условно оборотные. Оборачиваемость дебиторки 431 день, запасов — 672.
Динамика финансового состояния
Динамика чистой прибыли
Статистика финансового состояния
Отчётный |
Доля бумаг в |
Инвестиционный |
Вероятность |
ЛИСП |
2016 г. |
0.06 |
максимальный |
80.0 |
rlD |
2017 г. |
0.51 |
максимальный |
80.0 |
rlD |
2018 г. |
3.07 |
средний |
6.6 |
rlBBB- |
2019 г. |
4.28 |
минимальный |
1.3 |
rlAA- |
2020 г. |
3.25 |
средний |
5.3 |
rlBBB |
2021 г. |
3.26 |
средний |
5.3 |
rlBBB |
II квартал 2022 г. |
3.11 |
средний |
6.6 |
rlBBB- |
2022 г. |
1.27 |
высокий |
60.0 |
rlC |
II квартал 2023 г. |
2.50 |
умеренный |
11.1 |
rlBB- |
2023 г. |
3.06 |
средний |
6.6 |
rlBBB- |
II квартал 2024 г. |
2.86 |
умеренный |
7.9 |
rlBB+ |
Экспертное заключение
Проведённый финансовый анализ ООО «Роял Капитал» за II квартал 2024 г., показал следующие инвестиционные характеристики компании:Инвестиционная вероятность банкротства: 7.9%
Статистическая вероятность банкротства: 5.3%
❌ Ликвидность: недостаточная
❌ Закредитованность: 10.17
✔ Уровень Эффективности Бизнеса: 22
✔ Уровень КредитоСпособности: 58
❌ Уровень Инвестиционного Риска: 2.86
✔ Чистая прибыль: положительная
✔ Деятельность компании: не финансовая
Целесообразность инвестирования по купонной доходности: 6.2
Инвестиционный риск оправдан:
✔ высокой купонной доходностью
❌ надёжностью финансового состояния
контора не способна самостоятельно генерировать достаточный денежный поток, поэтому прибегает к займам и кредитам. Инвестировать в контору не рекомендуется.
Для особо дерзких парней, которым высокий риск до лампочкине более 2.8% от инвестиционного портфеля.
«Роял Капитал» — инвестиционная контора, что возводит её в ранг повышенного риска. Напоминаю инвесторам, что согласно моим исследованиям с 2007 года, 47% всех дефолтов на Мосбирже приходится на финансово-инвестиционный сектор.
Не забудь тыкнуть в ⭐
